18.07.2024
Топ-5 акций для долгосрочных инвесторов
Стратегия buy and hold («купил и держи») — классика в мировой практике. На российском рынке её реализовать бывает сложно: мало акций, которые можно держать в портфеле годами.
Тем не менее, аналитики Go Invest подобрали бумаги, которые максимально подходят под долгосрочные цели инвестирования
Критерии выбора
Базовый принцип работы портфеля универсален и не зависит от страны — диверсификация прежде всего. Поэтому все акции должны быть из разных отраслей. Разумнее всего брать устоявшихся лидеров, то есть компании с высокой долей в своём секторе, а значит, высокой капитализацией и крупным весом в индексах. Долгосрочные лидеры всегда на виду: их акции более доходны, чем индекс. Мы возьмём лучших за 10 лет. И ещё один критерий — наличие долгой дивидендной истории. Это сигнал, что компания работает в интересах акционеров.
Три главных фаворита
Первые три сектора очевидны — это банки, нефть и металлы. На них суммарно приходится две трети капитализации российского рынка. Ещё два «бонусных» сектора добавим ниже.
Сбербанк
Неоспоримый лидер в своём секторе (более 40% всех банковских активов) со стабильно растущим бизнесом, высокими показателями эффективности (ROE, достаточность капитала) и поддержкой со стороны государства. За последние 10 лет акции банка суммарно выросли на 426%, и ещё 108% (относительно цены 10-летней давности) они принесли дивидендами. На длинном горизонте это более 25% годовых против 13% у рынка в среднем.
ЛУКОЙЛ
Крупнейшая частная нефтяная компания и самая ликвидная акция в секторе. По масштабам бизнеса с ней может конкурировать только Роснефть, по эффективности — Татнефть. ЛУКОЙЛ сочетает в себе лучшие качества их обеих. Это наглядно демонстрирует динамика его акций: +250% за десять лет. С учётом дивидендов (4154 рублей или +98%) ЛУКОЙЛ приносил акционерам больше 20% годовых. Это вполне достижимые цифры и на следующие 10 лет.
Северсталь
Главная компания чёрной металлургии, один из самых доходных старожилов на российском рынке. Акции за десять лет выросли на 430%, дополнительно по ним было выплачено 1280 рублей дивидендов (это ещё 352% к цене 2014 года). Несмотря на отдельные неудачные годы, усреднённая доходность выходит астрономически большой: 34% в год. Даже если Северсталь будет приносить лишь половину этого, её акции всё равно останутся одними из лучших на рынке.
Что ещё добавить в портфель
Кроме трёх основных секторов, на бирже торгуются бумаги ещё семи крупных отраслей и некоторые суботрасли, например, инновационные компании из индекса MOEXINN. Под наши критерии — большой размер компании, рост быстрее индекса и стабильная дивидендная история — подпадают розничная торговля, строительство, электроэнергетика и химия. Выберем две отрасли из них.
ФосАгро
Крупнейший производитель минеральных удобрений в России и один из ведущих в мире. Покупку ФосАгро можно рассматривать как вложение в сельское хозяйство, которое стабильно испытывает дефицит площадей. Эти акции за последнее десятилетие выросли более чем на 350% и ещё столько же добавили дивидендами. Суммарно получается более 30% годовых. В ближайшие годы доходность наверняка будет ниже, но есть все шансы быть впереди рынка.
Интер РАО
Акция-стабилизатор для любого портфеля: у неё один из самых низких показателей волатильности. Как итог, больших сюрпризов Интер РАО не создаёт: 305% прироста за десять лет и около 80% дивидендами. В пользу продолжения этого тренда указывают факторы: крупный запас ликвидности на счетах, стабильный денежный поток от продажи энергии, перспективы повышения тарифов. Весьма комфортная бумага на долгий срок.
Данная информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией, и финансовые инструменты либо операции, упомянутые в ней, могут не соответствовать вашему инвестиционному профилю и инвестиционным целям (ожиданиям). Определение соответствия финансового инструмента либо операции вашим интересам, инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и уровню допустимого риска является вашей задачей. ООО «Го Инвест» не несёт ответственности за возможные убытки в случае совершения операций либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данной информации, и не рекомендует использовать указанную информацию в качестве единственного источника информации при принятии инвестиционного решения. Перед совершением операций на финансовых рынках рекомендуем ознакомиться с Декларацией о рисках
© 2024. ООО «Го Инвест», официальный сайт. Лицензия Банка России на осуществление брокерской деятельности № 045-14130-100000 от 15.04.2022
ООО «Го Инвест» осуществляет сбор данных аналитического свойства, в том числе использует файлы cookies и аналитические сервисы — для персонализации сервисов и повышения удобства их использования, возможности их обновления. Ознакомиться с условиями по сбору данных